信达澳银基金：事情正在起变化 下半年筑底拐头行情有望逐步展开

王迪，曾任信达澳银基金行业研究员。2014年11月加入融通基金，曾任研究部行业研究员，现任融通新能源汽车主题精选灵活配置混合、融通先进制造混合、融通产业趋势臻选股票、融通创新动力混合等多只产品的基金经理至于此前重仓的新能源，王迪认为，后续更需要重点挑选个股。虽然行业明年整体增速有望表现不错，但很多环节出现产能过剩的问题，要挑一些竞争格局比较好的细分环节，供需相对可控，才能享受到行业的增速(2023-10-23 06:03:00)

近日，有媒体报道称，九泰基金总经理严军、董事长王彦斌或因为股东方不满双双离职。对此，九泰基金相关人士对上海证券报记者回应称，此事只是误传，具体情况以公司公告为准该人士认为，如今中小型基金公司面临的行业竞争态势愈发激烈，这也让高管变动变得更为频繁。但过多的高管更替容易引发人员变动，甚至是核心投研团队的变动，建议基金公司还需放长考核时长，同时差异化定位，寻找特色发展之路。(2023-09-23 17:28:00)

近期，光刻机概念走红，一批牛股由此诞生，光刻机概念板块也吸引了机构投资者的目光。9月以来，机构频繁调研半导体公司及光刻机概念股，其中，最火热的公司获调研次数达到161家次久阳润泉资本表示，随着经济逐步复苏，以及新能源汽车、高端制造、5G通信、AI等领域持续发展，集成电路元件将迎来更大需求，半导体产业规模有望持续增长。在需求复苏叠加自主创新的逻辑下，对于光刻机概念股长期看好。(2023-09-19 06:07:00)

展望2023年，冯明远表示，“我们正位于长期牛市的起点，随着疫情第一波高峰期的阶段性落幕，国内经济有望逐步复苏，整体市场环境有望出现好转。(2023-03-29 00:00:00)

2023年股市已经进入尾声，A股市场总体比较弱，特别是下半年，各大指数交易重心明显下移。大盘在3000点一线来回拉锯，从形态来看似乎正在形成一种新的均势。现在市场出现了某种均衡状态，各种因素决定了大盘还将继续整理，并且在整理中逐渐夯实底部，为以后的上涨打下基础。(2023-12-16 08:27:00)

中金公司在研报中表示，整体化工周期处于底部有利位置，国内需求继续修复的同时海内外化工品有望进入补库周期。2024年下半年化工产能投放有望趋于尾声，节能降碳政策有望在中长期缓解产能压力，提升部分行业集中度。当前情况与2H12-2013年的情况类似。从历史数据观察，PPI同比数据与人民币计价油价对国内化工行业景气度有一定表征意义。(2023-12-15 07:12:00)

私募权益类产品市场11月吹来“一阵暖风”。私募排排网最新数据显示，11月股票策略收益产品领跑五大策略，这也是下半年以来股票策略产品首次领跑。盘京投资表示，科技+出海将是两大核心抓手。久期投资则称，重点看好三方面的机会：一是受益于行业格局稳定、经营前景向好、估值较低、分红率较高的高股息的港股和A股央企；二是具有全球化扩张能力同时供应格局较好的制造业企业；三是以华为为代表的国内科技创新产业链公司。(2023-12-13 06:55:00)

一、核心观点复盘2023年A股市场：2023年以来，A股市场先扬后抑，一波三折，整体表现弱势。主题风格分化，小盘在年内相对占优，价值风格明显占优。结构主线明晰，TMT板块整体表现突出，上游能源行业相对抗跌。全球经济下行风险，海外货币政策超预期风险，石油产出国延长减产风险，国内政策不及预期风险，市场情绪不稳定风险等。(2023-12-10 13:30:00)